Indicatori de rentabilitate cheie: formule

Activitatea oricărei companii are nevoie de o evaluare constantă. Acest lucru permite determinarea caracteristicilor slabe și puternice ale organizării activităților financiare, de investiții și de exploatare. Pentru a face acest lucru, analiștii aplică o varietate de tehnici. Un loc foarte important în sistemul de evaluare este ocupat de indicatorii de rentabilitate, formulele de determinare care ne permit să evaluăm fezabilitatea întreprinderii. Această abordare implică examinarea mai multor indicatori. Acest lucru va oferi o privire cuprinzătoare asupra situației instituției financiare. Pentru a înțelege corect indicatorii de rentabilitate, trebuie să studiezi esența formulelor lor de calcul.

Conceptul de rentabilitate

Pentru a evalua profitul pe care întreprinderea la primit în perioada de raportare, nu este suficient să analizăm dinamica sa. La urma urmei, poate crește, dar, în același timp, atât costurile, cât și costul activelor de producție vor crește. Calculând prin intermediul formulelor indicatorul de rentabilitate în echilibru, va fi posibil să se dezvăluie în ce perioadă suma capital fix și negociabil din fonduri a fost mai mic cu creșterea profiturilor.

Indicatorii de rentabilitate, ale căror formule vor fi analizate mai jos, ne permit să estimăm indicatori relativi eficiența companiei. Acest lucru se poate face prin compararea numărului de costuri și a randamentelor acestora în timpul perioadei operaționale.

Profitabilitatea este rentabilitatea (rentabilitatea) întreprindere. Unul dintre cei mai importanți indicatori pentru analisti, investitori și management. Pentru a înțelege modul în care compania a lucrat eficient în perioada analizată în contextul diferitelor sale sfere de activitate, se utilizează formulele indicatorilor de bază ai rentabilității.

tehnică

Pentru a evalua eficacitatea companiei, analistul trebuie să coreleze profiturile cu resursele care l-au generat. Indicatorii profitabilitatea întreprinderii, ale căror formule sunt aplicate în metodologie, pot fi exprimate în profitul pe care îl au toate produsele în ele sau în unitatea de capital investită în ea.

În funcție de ce fel de profit este comparat cu anumite resurse ale companiei, tipurile de evaluare sunt, de asemenea, diferențiate. Cele mai frecvent utilizate dintre ele sunt doar 4 coeficienți:

• active;
• vânzări;
• costuri directe;
• activități generale.

De asemenea, puteți analiza rentabilitatea capitalului dvs.

Return On Assets

Indicatorii de rentabilitate, formulele pentru care soldul oferă posibilitatea de a face o evaluare a eficacității utilizării capitalului, sunt calculate în mod obligatoriu. Aceștia sunt principalii indicatori de producție. Această abordare evaluează înțelepciunea deciziilor manageriale în domeniul capitalului investit. Valoarea monedei soldului este considerată aici. Pentru a înțelege corectitudinea structurii sale, utilizați alte metode de efectuare a unei evaluări analitice.

Pentru a calcula datele vor trebui să ia în considerare situațiile financiare ale unei entități, cum ar fi un număr de formular 1, intitulat „Balanța“ și numărul de forma 2, care se numește „profit și pierdere“.

Formula privind rentabilitatea activelor are următoarea expresie:

RA = PE / (ВБнп + ВБкп) / 2, unde PE este o pierdere sau profit net, ВБнп, ВБкп - moneda soldului la începutul și la sfârșitul perioadei de raportare.

Rentabilitatea vânzărilor

Formula de rentabilitate a vânzărilor este, de asemenea, un factor important în studierea eficacității companiei.

Vă permite să estimați valoarea profitului pe care organizația îl câștigă din fiecare unitate de vânzări.

Indicatori de rentabilitate a vânzărilor, formula care este prezentat mai jos, ne permit să înțelegem cât de mult bani pot păstra compania după finanțarea costurilor produselor finite, plata taxelor și dobânzilor de pe obligațiile de împrumut. Această abordare arată rentabilitatea emisiunii, vă permite să cântăriți cota sa de vânzări.

Formula rentabilității vânzărilor:

РП = ЧП / ВР, unde ЧП - o pierdere sau profit net, ВР - un venit din realizare.

Rentabilitatea costurilor directe

Următorul pas în analiză este rentabilitatea costurilor directe. Acesta vă permite să evaluați ce întoarcere aduce capitalul total al companiei, pe care o deține. Aceasta este o bună ocazie de a evalua și de a trage concluzii cu privire la valoarea profitului pe care compania îl reține în organizarea producției și vânzării de produse.

Indicatorii de rentabilitate, al căror formule de calcul vor fi luați în considerare mai jos, vor prezenta date privind oportunitatea utilizării capitalului și vor arăta cât de multe resurse au cheltuit întreprinderea pentru obținerea profitului net.

Formula are următoarea formă:

РПЗ = ЧП / С, unde ЧП - o pierdere sau profit net, С - prețul de cost.

De asemenea, este posibil să se ia în considerare în locul indicatorului profitului net în formula venitul din vânzări, venitul brut etc. Totul depinde de obiectivele stabilite pentru analist financiar.

Profitabilitatea activității generale

Cea mai ușoară modalitate de a evalua rentabilitatea societății în perioada de raportare este de a calcula rentabilitatea operațiunilor societății. Formula va fi prezentată mai târziu. Pentru a înțelege esența acestei metode, este necesar să înțelegem esența articolelor comparate din Formularul nr. 2.

Aceasta este o abordare foarte importantă în sistem, care formează indicatorii de bază ai rentabilității. Formulele pentru determinarea rentabilității globale a societății compară valoarea profitului înainte de impozitare și veniturile din vânzarea de bunuri în perioada de raportare. Se pare ca aceasta:

RPM = PN / BP, unde PN este profitul (pierderea) pe care societatea la primit înainte de a-și achita obligațiile fiscale, BP - veniturile (veniturile) din vânzări.

Rentabilitatea propriilor datorii

Este foarte important ca investitorii și societățile de administrare să determine profitabilitatea capitalului lor. Acesta arată cât de mult primesc proprietarii și investitorii din unitatea de capital investită în activitățile companiei lor. Formula este urmatoarea:

РСК = ВР / (ВБнп + ВБкп) / 2, unde ВР este valoarea de producție, ВБнп, ВБкп - moneda soldului la începutul și la sfârșitul perioadei avute în vedere.

Rentabilitatea surselor proprii de finanțare ale companiei poate descrie mai mult formula DuPont. Acesta poate fi exprimat după cum urmează:

RS - PP / BP - BP / WB × WB / SC, unde PE este o pierdere sau profit netă - WB - valoarea activelor - BP - venituri din vânzări - SC - pasive proprii.

Ce să ia în considerare

Indicatorii de rentabilitate, ale căror formule au fost prezentate mai sus, sugerează să se ia în considerare o serie de alte aspecte.

• Timp de analiză. Metodologia prezentată nu ia în considerare rentabilitatea pe termen lung a investițiilor pe termen lung. Este mai bine să evaluezi coeficienții în dinamică.
• Incompatibilitatea unităților monetare. Profitul reflectă rezultatele activităților curente și capitalul (bilanțul) format pe parcursul anilor. Pentru exactitatea evaluării, ar trebui luată în considerare valoarea de piață a activelor societății.
• Profitabilitatea ridicată poate fi realizată cu o creștere semnificativă a riscului. Prin urmare, este necesar să se calculeze un număr de indicatori însoțiți (financiari, maneta de operare, structura costurilor curente și stabilitatea financiară).

Tendințe formule au fost prezentate în cadrul mai multor aspecte ale evaluării, sugerează că este de dorit a companiei. Comparând valoarea costurilor la valoarea rezultatelor obținute datorită lor, putem înțelege întreprinderile sau activitățile administratorilor profitabile a fost ineficient în perioada analizată. Având în vedere o serie de aspecte obiective în realizarea unui astfel de studiu, analiștii primesc rezultate destul de precise. Concluziile, care se fac pe baza calculelor, pot îmbunătăți starea de activitate a fiecărei organizații.