Analiza lichidității întreprinderii

Destul de des, compania se confruntă cu o situație foarte neplăcută, atunci când, în conformitate cu situațiile financiare, acesta are o dimensiune impresionantă a activelor, dar, în același timp, în imposibilitatea de a rambursa datoriile de urgență. Acest lucru devine posibil datorită faptului că majoritatea activelor întreprinderii sunt nelichide, adică nu pot fi vândute sau schimbate pentru bani care pot fi utilizate pentru a rambursa datoria.

O întreprindere care nu urmează indicatori de lichiditate, riscurile de a fi declarate în stare de faliment, chiar dacă acestea produc în mod constant un profit. De asta analiza lichidității întreprinderea nu este mai puțin importantă decât profit. Lichiditatea, în general, este tradusă literalmente, deoarece flexibilitatea și mijloacele în administrarea capacității de a transfera un activ într-un echivalent de numerar. Cu cât este mai mare timpul necesar transferului, cu atât este mai puțin lichid activul. De exemplu, activele necorporale sunt aproape complet non-lichide, iar cele mai lichide sunt numerar.

totuși numerar constituie o mică parte a structurii activelor întreprinderii și sunt, de obicei, suficiente numai pentru a plăti mici cheltuieli zilnice, cum ar fi cumpărarea unui ceainic pentru birou. În ceea ce privește plățile mari pentru datorii, pentru a găsi fonduri lichide la momentul potrivit, compania ar trebui să efectueze analize de lichiditate și stabilitate financiară.

Compania are nevoie să-și planifice cu atenție fluxurile de numerar, precum și intervalul de timp în care activele cele mai lichide nu pot fi schimbate pentru lichide. Cu toate acestea, destul de des există tot felul de erori și confuzii. De exemplu, o întreprindere nu poate primi întotdeauna pentru activul în cauză suma de bani pe care a fost evaluată. În acest caz, se poate afla într-o situație de lipsă de fonduri pentru a plăti datoria curentă. Această situație este denumită riscul de lichiditate al întreprinderii.

Pentru a minimiza acest tip de risc, întreprindere ar trebui să mențină în mod constant o rezervă de active lichide la un nivel optim. Aceste rezerve sunt monitorizate folosind rate de lichiditate speciale. Principalul factor inclus în analiza de lichiditate a întreprinderii este raportul care reflectă lichiditatea curentă. Acesta determină de câte ori volumul activelor curente este mai mare decât volumul pasivelor curente. Valoarea minimă admisibilă pentru acest coeficient este de două.

Cu toate acestea, nu toate activele curente pot fi schimbate pentru bani într-o situație critică, de exemplu, atunci când aproape toți creditorii majori vor cere o rambursare a datoriilor. Un pericol deosebit este reprezentat de stocuri, deoarece acestea nu pot fi vândute întotdeauna la valoarea contabilă. Prin urmare, analiza predpriyatiyapredpolagaet lichiditate a le exclude din lista activelor circulante în calcularea raportului rapid. Acest indicator nu trebuie să fie mai mic decât unul.

În ciuda faptului că toate activele sunt considerate de către noi pot fi convertite în numerar destul de repede în cazul în care societatea va avea nevoie de bani chiar acum, se poate confrunta cu unele probleme în cazul în care nu acceptă rata de lichiditate absolută la un nivel optim - nu mai puțin de 0,2. La calcularea această cifră ia în considerare numai acele active care pot fi tranzacționate instantaneu (în numerar și non-numerar și unele titluri de valoare).

Analiza lichidității întreprinderii, în funcție de factorii de mai sus, nu numai că permite managerilor companiei de a gestiona obligațiile în mod eficient, dar, de asemenea, un semnal de la creditori, spunând că acum totul este în ordine, și acesta poate fi timp pentru a returna fondurile alocate. Prin urmare, este atât de important să menținem toți indicatorii la nivelul optim.